Qu’est-ce que la bancarisation ?
La banque est l’inclusion des personnes dans le système bancaire. C’est ce processus qui vise à garantir l’accès aux services financiers, ainsi qu’au crédit dans le pays. De manière plus générale, une personne qui dispose d’une « app », d’un compte courant de quelque nature que ce soit ou d’un certain type de prêt est considérée comme bancarisée. De cette manière, toute personne qui possède un compte bancaire, que ce soit dans une banque traditionnelle ou numérique, et qui l’a déplacé au cours des 6 à 12 derniers mois, est considérée comme une personne bancarisée.
Quels sont les impacts de la bancarisation en Guinée et dans le monde ?
L’inclusion financière est en hausse dans le monde. La base de données Global Findex 2017 montre que 1,2 milliard d’adultes ont obtenu un compte depuis 2011, dont 515 millions depuis 2014. Entre 2014 et 2017, la part des adultes qui ont un compte auprès d’une institution financière ou via un service d’argent mobile est passée de 62 % à 69 %. Dans les économies en développement, la part est passée de 54 % à 63 %. Pourtant, les femmes des économies en développement restent 9 points de pourcentage moins susceptibles que les hommes d’avoir un compte bancaire.
Selon le même rapport, dans le monde, environ 1,7 milliard d’adultes ne sont toujours pas bancarisés, c’est-à-dire sans compte dans une institution financière ou via un fournisseur d’argent mobile. Étant donné que la possession d’un compte est presque universelle dans les économies à revenu élevé, la quasi-totalité de ces adultes non bancarisés vivent dans le monde en développement. En effet, près de la moitié vivent dans seulement sept économies en développement : le Bangladesh, la Chine, l’Inde, l’Indonésie, le Mexique, le Nigéria et le Pakistan. En outre, 56% de tous les adultes non bancarisés sont des femmes, et les personnes les plus pauvres représentent également une part disproportionnée des personnes non bancarisées. À l’échelle mondiale, la moitié des adultes non bancarisés proviennent des 40 % des ménages les plus pauvres de leur économie, l’autre moitié des 60 % les plus riches.
Selon le Global Findex 2017, en 2017, 23% des Guinéens âgés de plus de 15 ans avaient un compte bancaire auprès d’une institution bancaire, ou d’un autre type d’institution financière ou déclarent avoir personnellement utilisé un service de mobile money au cours des 12 derniers mois. Une évolution positive depuis 2011 où cet indicateur était estimé à 4 %.
La croissance de la propriété des comptes depuis 2011 n’a pas profité à tous les groupes de la même manière. Les femmes sont toujours moins susceptibles que les hommes d’avoir un compte. Globalement, 72 % des hommes et 65 % des femmes ont un compte, soit un écart entre les sexes de 7 points de pourcentage. L’écart entre les sexes est similaire dans les économies en développement, avec 67 % des hommes mais seulement 59 % des femmes ayant un compte. Dans le cas de la Guinée, l’écart est de 8 %.
En moyenne dans le monde, les adultes les plus pauvres sont moins susceptibles que les plus riches d’avoir un compte. Parmi les adultes des 60 % des ménages les plus riches au sein des économies, 74 % ont un compte. Parmi ceux des 40 % des ménages les plus pauvres, 61 % des, ce qui représente un écart global entre ces deux groupes de 13 points de pourcentage. L’écart moyen entre les économies en développement est similaire et représente une grande partie de l’écart mondial. Dans les économies à revenu élevé, la possession d’un compte est presque universelle parmi les deux groupes. Dans la plupart des économies en développement, l’écart de possession de compte entre les adultes les plus riches et les plus pauvres atteint les deux chiffres. En Guinée, cet écart est de 6 % en 2017, reflétant probablement l’importante économie informelle, quel que soit le groupe de revenu du citoyen.
Quels sont les avantages de la bancarisation ?
Le principal avantage de la bancarisation est l’amélioration qu’elle apporte au contrôle financier et à la planification des personnes. Car, la dématérialisation des informations facilite le suivi des entrées et sorties budgétaires. De plus, cela facilite à la fois le paiement et la réception d’une facture. Après tout, il est possible d’effectuer des virements, le paiement des tickets, des taxes et même des factures de consommation dans les applications. Un autre avantage apporté par la bancarisation est l’accès au crédit, qui facilite l’achat de biens durables comme une maison, un véhicule ou encore un électroménager. Enfin, la banque donne également accès à des placements tels que les bons du Trésor, les fonds d’investissement et les actions cotées en bourse.
Quelle est l’importance de la bancarisation ?
La bancarisation est importante non seulement pour le développement économique du pays, mais aussi pour la qualité de vie des gens. Plus l’accès aux services financiers est grand, plus l’organisation financière est grande. De plus, en offrant plus d’accès au système de crédit, la bancarisation contribue également au développement du commerce, puisqu’il y a plus de consommation et, par conséquent, plus de chiffre d’affaires économique. Ainsi, l’accès à tous ces services financiers est appelé la base de la citoyenneté financière, qui permet à tous les citoyens de gérer correctement leurs actifs et leurs ressources.
Dans une économie moderne, le secteur financier joue un rôle capital dans le dynamisme et la croissance économique. En tant qu’intermédiaire financier, le secteur collecte l’épargne des consommateurs qu’il rentabilise en la mettant à la disposition de certains acteurs économiques pour financer l’implantation et la gestion de leurs projets de production à court, moyen et long terme. À ce titre, le premier rôle de ce secteur est de financer l’activité économique en faisant converger la capacité de financement (épargnant) de l’économie et ses besoins de financement (détenteurs de projets de production viable). Ce qui se traduit in fine par une allocation des ressources financières disponibles dans l’économie entre les acteurs productifs de celle-ci.
De ce point de vue, le développement et la croissance économique d’un pays passent par un système financier solide, viable, dynamique et qui joue pleinement ce rôle. Plusieurs théories économiques et auteurs ont déjà démontré ce rôle très important du secteur financier, en particulier des banques, dans la croissance économique.
Le système financier guinéen, à l’instar de ceux de la plupart des pays en développement, joue difficilement ce rôle et a un impact très limité mais non négligeable sur l’économie guinéenne. Ce qui handicape fortement la croissance économique du pays. Les réformes mises en avant dans ce secteur depuis quelques années en vue d’accroître la contribution du secteur à l’économie et l’amener à jouer pleinement son rôle ont suscité beaucoup d’espoir, mais ont eu un impact limité.
De plus, la structure en termes d’échéance de ce financement et son allocation ne sont pas optimales et de nature à assurer une vraie croissance économique. En fait, le secteur privé qui est supposé être le moteur de la croissance économique guinéenne bénéficie d’une proportion relativement faible du financement, comparé à la part du secteur public. De plus, la partie qui est allouée au privé est majoritairement de court terme, donc utilisée pour financer seulement le fonds de roulement et non pas pour des investissements productifs à long terme. Il convient cependant de nuancer les conclusions liées à la répartition du crédit entre le privé et le public en Guinée où il y a une absence totale d’infrastructures publiques socle du développement du privé. Dans ce contexte où la construction des infrastructures publiques est plus que nécessaire, l’État demeure un emprunteur important dans l’économie.
Le fonctionnement actuel du système financier guinéen est principalement expliqué par des causes endogènes et des caractéristiques propres à l’économie guinéenne dans son ensemble. Il s’agit entre autres de l’absence d’infrastructures économiques, de l’absence d’informations fiables sur les acteurs économiques qui sont pour l’essentiel dans le secteur informel, de certaines dispositions prudentielles (par exemple : la réserve obligatoire à 16%, termes des produits d’épargne, etc.) relativement contraignantes pour les institutions financières, d’un manque de confiance de certains acteurs envers le système financier, d’une absence de culture des produits et services financiers, d’un environnement des affaires très peu propice caractérisé par la corruption et le mauvais fonctionnement de la justice.
Caractéristiques du système financier en Guinée
Quelques statistiques peuvent aider à caractériser le système financier en Guinée à fin 2020.
Le système financier guinéen est petit et dominé par le secteur bancaire. Il comprend 16 banques actives, 13 compagnies d’assurance et 26 institutions de microfinance. Le secteur bancaire guinéen est supervisé par la BCRG, la banque centrale, qui sert également d’agent du Trésor public pour la supervision des opérations bancaires et de crédit en Guinée et à l’étranger. Le total des actifs bancaires s’élève à 15,3% du PIB.
Cela montre une évolution positive au fil du temps, le nombre de banques étant passé de 11 en 2010 à 16 actuellement en 2020. Cela implique clairement une pénétration plus élevée des comptes bancaires ainsi que du crédit bancaire à l’économie, bien qu’encore bien en deçà des moyennes en Afrique subsaharienne (la moyenne de l’Afrique subsaharienne est d’environ 45 %). Le FMI rapporte également que le secteur financier est globalement sain, avec de faibles vulnérabilités systémiques.
La Guinée est une société basée sur l’argent liquide tirée par le commerce, l’agriculture et le secteur informel, qui fonctionnent tous en dehors du secteur bancaire. Le secteur bancaire est fortement concentré à Conakry, et est technologiquement en voie de développement. Les banques guinéennes ont tendance à privilégier les prêts à court terme à des taux d’intérêt élevés. La banque centrale met en place un système d’assurance des dépôts bancaires. La limite de couverture des dépôts n’a pas encore été fixée, mais la banque centrale a commencé à percevoir des primes auprès des banques commerciales en 2019.
Le crédit au secteur privé est faible. Les banques commerciales hésitent à accorder des prêts en raison du manque de rapports sur les antécédents de crédit des emprunteurs potentiels. Le gouvernement, par l’intermédiaire de la banque centrale, est en train d’établir un bureau d’information sur le crédit pour surmonter cette asymétrie des informations sur le crédit. Malgré la pandémie, le secteur bancaire reste liquide et solvable avec un crédit important au secteur privé. Malgré le ralentissement du COVID-19, le crédit au secteur privé a augmenté de 8 % en 2020.
Alors que le secteur de la microfinance s’est fortement développé à partir d’une petite base, il a été durement touché lors de la crise Ebola de 2014-2016. Actuellement, il n’est généralement pas rentable et nécessite des mises à niveau de capacité et de technologie. En outre, de nombreuses institutions de microfinance ont du mal à respecter les exigences de capital minimum plus élevées imposées par la banque centrale depuis 2019. Cet obstacle financier accru conduira probablement à une consolidation du secteur de la microfinance. L’efficacité et l’utilisation des services de paiement par tous les utilisateurs potentiels doivent être améliorées, en mettant l’accent sur une plus grande inclusion financière.
Le secteur bancaire guinéen est dominé par huit établissements (ECOBANK, SGBG, BICIGUI, ORABANK, VISTA BANK, BPMG, AFRILAND et UBA) qui concentrent 80% des parts de marché.
Le système bancaire est relativement concentré. Trois grandes banques (Ecobank, SGBG et BICIGUI) représentent 48,9% du bilan total du système bancaire, 49,4% du total des dépôts et 52,3% du total des crédits.
Les « banques moyennes » (ORABANK, VISTA BANK, BPMG, AFRILAND et UBA) représentent 31,5% du total bilan ; 30,7% du total dépôts et 27,6% du total crédits.
Les « petites banques » (SKYE BANK, BCI, BNG, NSIA BANQUE, BSIC, FBNBank, BIG et BDG) représentent 19,6% du total bilan ; 19,9% du total dépôts et 20% du total crédits.
Le système bancaire, en 2020, se caractérise par : i) le total des dépôts représente 18% du PIB ; ii) crédit total au secteur privé : 8 % du PIB ; iii) emploi : 2347 personnes ; iv) nombre d’agences : 188 ; v) total des clients du système bancaire : 711766 dont 644413 particuliers et 67363 entreprises.
Principaux défis à relever
L’accès au financement est à la fois difficile et coûteux pour les entreprises guinéennes et en particulier pour les PME. Selon la Banque mondiale, moins de 10 % des entreprises ont recours aux institutions financières pour financer leurs investissements, moins de 4 % du fonds de roulement et des investissements des entreprises sont financés par les banques, et l’encours de crédit aux PME ne représente que 1,5 % du PIB. Ce n’est pas surprenant compte tenu du coût de l’emprunt. Le taux d’intérêt moyen sur les prêts est de 22 % en Guinée, contre un taux de la banque centrale de 12,5 %. En comparaison, les taux de prêt sont d’environ 7 % dans les pays de l’UEMOA, et entre 14 et 16 % au Libéria et en Sierra Leone. De plus, les exigences en matière de garanties sont très élevées et l’accès aux services est limité en dehors du centre urbain. Le financement à long terme est pratiquement indisponible, les services bancaires mobiles sont rudimentaires et le crédit-bail est sous-utilisé. Enfin, le manque de garanties bancaires exclut de nombreuses PME locales des opportunités de marchés publics, tandis que le manque de fonds de roulement décourage les entreprises locales de tirer parti des opportunités offertes par les multinationales (en grande partie dans le secteur minier), dont les délais de paiement sont généralement longs.
En raison de la difficulté d’accéder au financement des banques commerciales, les petites entreprises commerciales et agricoles se sont de plus en plus tournées vers la microfinance. Les institutions de microfinance ont connu une croissance rapide avec une augmentation nette des dépôts et des prêts. La qualité des produits du secteur de la microfinance reste médiocre, les créances douteuses représentant 5 % des prêts et environ 17 % de l’encours brut des prêts. Cependant, cette croissance part d’une base faible et la taille totale du secteur de la microfinance n’est encore que d’environ 45 millions de dollars et ne dessert qu’une fraction des ménages à faible revenu avec une gamme limitée de produits.
Un accès très limité au financement (en particulier pour les PME), des infrastructures inadéquates, des lacunes dans la logistique et la facilitation des échanges, la corruption et la capacité réduite du gouvernement, l’inflation et la faible éducation de la main-d’œuvre ont sérieusement ébranlé la confiance des investisseurs dans les institutions guinéennes. Le faible environnement propice aux affaires de la Guinée, ses antécédents de mauvaise gouvernance, ses politiques erratiques et son application incohérente de la réglementation exacerbent la mauvaise réputation du pays en tant que destination d’investissement. En conséquence, la participation privée à l’économie reste faible et la productivité des entreprises mesurée par la valeur ajoutée est l’une des plus faibles d’Afrique. Les liens des entreprises avec le secteur financier sont faibles : seulement 3,9 % des entreprises interrogées dans l’enquête 2016 de la Banque mondiale sur les entreprises avaient un prêt bancaire.
Un autre défi est le financement des PME. Les politiques devraient viser à réduire les asymétries d’information en renforçant l’écosystème financier et en réduisant le risque de crédit et les coûts. Le manque d’informations fiables sur les PME augmente les risques pour les institutions financières et limite l’accès au financement. Dans ce contexte, les priorités devraient être pour les banques de mieux évaluer les risques de crédit, notamment la mise à niveau du système d’information sur le crédit existant et la création d’un bureau de crédit et d’un meilleur registre des garanties. Pour moderniser les méthodes de paiement, le gouvernement met en place un commutateur national, une plate-forme nationale qui interfacera tous les systèmes de paiement électronique et facilitera le traitement des paiements entre les fournisseurs de services et les institutions financières, cela réduira les coûts de transaction et renforcera davantage les informations sur le crédit en fournissant des données sur les consommateurs et analytique. En 2020, ce service était encore en cours de développement.
La plupart des banques ne semblent pas avoir de stratégie claire pour traiter avec les citoyens non bancarisés et manquent de capacité dans le développement de nouveaux produits, y compris de nouveaux canaux de distribution. Aussi, les PME, compte tenu de leurs capacités, elles manquent de structure et d’organisation pour bénéficier des opportunités qui pourraient les aider à réduire les coûts de transaction et à augmenter leurs affaires. Ce sont des domaines potentiels que les autorités nationales pourraient exploiter et se mettre en rapport avec les institutions internationales spécialisées dans ce domaine.
En outre, afin d’améliorer le climat d’investissement et de soutenir le financement des PME, le système juridique en collaboration avec les institutions financières devrait mettre l’accent sur l’opérationnalisation des systèmes judiciaires de commerce et l’amélioration, par exemple, du registre des titres fonciers et de sa fiabilité.
La pénétration des transferts de fonds numériques par téléphone portable augmente (nombre de comptes d’argent mobile enregistrés (7,7 millions), nombre de comptes d’argent mobile actifs (3,19 millions) et nombre de transactions d’argent (408,4 millions)). Deux institutions étrangères de monnaie électronique (ou de banque mobile) mènent les efforts pour numériser les paiements et améliorer l’accès aux services financiers dans les segments mal desservis et ruraux de la population. Cependant, la grande majorité des opérations traitées par ces établissements de monnaie électronique reste des opérations d’encaissement et de décaissement au sein d’un même réseau.
Les services financiers numériques (SFN) recèlent un grand potentiel, mais des défis subsistent. Une nouvelle loi sur l’inclusion financière (2017) et le développement rapide des réseaux mobiles offrent une opportunité pour l’expansion des SFN. L’accès croissant aux TIC et leur coût moindre auront un impact significatif sur l’adoption. Les opportunités à court terme dans les SFN incluent le travail par le biais d’institutions de microfinance, avec des mines (par exemple, le paiement des salaires) ou avec le gouvernement (par exemple, les impôts, les paiements douaniers).
La capacité de la banque centrale à superviser les institutions financières nationales est limitée. Un secteur financier plus efficace et compétitif nécessite une capacité de surveillance bancaire plus sophistiquée et l’utilisation de méthodes davantage fondées sur le risque pour évaluer les actifs des banques, afin d’éviter les effets négatifs de l’obligation pour les banques de détenir un niveau élevé de réserves. La capacité de la banque centrale à surveiller et réglementer efficacement le marché croissant des SFN sera également importante, à mesure que l’utilisation des modèles d’argent mobile et d’agent bancaire se développera.
Article DOLON Magazine